Nguồn thông tin: Ben Basche (basche42.eth) Người dịch: 0x old yuppie

Lưu ý của biên tập viên: Bài viết này thảo luận về sự gia tăng của các ứng dụng tài chính phi giam giữ (NoFi) trong ngành công nghiệp tiền điện tử tập trung vào các dịch vụ tài chính hướng tới người tiêu dùng được xây dựng trên công nghệ chuỗi khối. Các ứng dụng NoFi này, chẳng hạn như ứng dụng thanh toán và các loại ngân hàng mới, đang tận dụng những đổi mới trong thanh toán, mở rộng quy mô, hợp đồng thông minh, cơ sở hạ tầng ví và giao thức DeFi để cung cấp các giải pháp tài chính hàng ngày. Bài báo nêu bật các ví dụ về các ứng dụng NoFi khác nhau, bao gồm các ứng dụng thanh toán không giam giữ Sling và Beam của Eco, các ngân hàng mới bán bảo quản như Decaf và Paie và các ngân hàng mới hiện có cung cấp dịch vụ tiền điện tử, chẳng hạn như PayPal. Các sàn giao dịch tập trung cũng đang áp dụng ví không giam giữ để phục vụ các trường hợp tiền điện tử fintech. Bài báo nhấn mạnh rằng các ứng dụng NoFi này có tiềm năng tiếp cận đối tượng thị trường rộng lớn bằng cách đáp ứng nhu cầu tài chính hàng ngày của công chúng. Nó xác định các trường hợp sử dụng chính cho các ứng dụng NoFi, bao gồm thanh toán (thanh toán ngang hàng, thanh toán qua kênh chuyển tiền), bảo vệ chống lạm phát (bảo toàn tài sản bằng cách sử dụng stablecoin), lưu trữ/thu lãi từ tài sản thông qua các sản phẩm lãi suất và vay bằng cách sử dụng thế chấp. Nhìn chung, bài báo lập luận rằng NoFi đang mở đường cho việc áp dụng rộng rãi tiền điện tử trong tài chính chính thống.

Mặc dù DeFi, NFT và Metaverse tạo thành nền tảng của một mạng internet tiền điện tử mới thú vị, nhưng tiền điện tử/Web3 với tư cách là một lĩnh vực được nhiều người quan tâm (chứ chưa nói đến một mô hình công nghệ mới) sẽ không tồn tại trừ khi nó tích hợp với Con người hàng ngày cần phải kết hợp và thoát ra khỏi gông cùm của chính mình. May mắn thay cho tất cả mọi người đang thúc đẩy một điều không tưởng về tài chính tiền điện tử vào Lễ tạ ơn, sau nhiều năm kế hoạch kim tự tháp "tài chính tương lai", có vẻ như cuối cùng chúng ta cũng bắt đầu thấy rất nhiều ứng dụng tiền điện tử tập trung vào việc sử dụng công nghệ được xây dựng trên Chuỗi khối cho mục đích tài chính hàng ngày của người tiêu dùng. các ứng dụng. Sự gia tăng liên tục của các ứng dụng “tài chính phi giam giữ”/NoFi chỉ ra con đường dẫn đến các cơ hội ẩn giấu trong tầm nhìn rõ ràng để áp dụng tiền điện tử trên thị trường đại chúng. Nếu không có những đổi mới trong thanh toán, mở rộng quy mô, hợp đồng thông minh, cơ sở hạ tầng ví và giao thức DeFi, thì các ứng dụng NoFi sẽ không thể xây dựng trên các khối Lego do các làn sóng chấp nhận tiền điện tử đầu cơ trước đây đặt ra. Trong khi 5-10 triệu người hiện đang giao dịch trên blockchain mỗi tháng, quy mô thị trường có thể định địa chỉ cho các dịch vụ tài chính nói chung là (không thể tin được) hàng tỷ.

tiến hóa hội tụ

Trong giai đoạn đầu của chu kỳ áp dụng mô hình công nghệ mới, chúng ta thường thấy sự tiến hóa hội tụ xung quanh các không gian vấn đề và ý tưởng tương tự nhau, đôi khi có các giải pháp và giả định hơi khác nhau. Ngăn xếp trải nghiệm ví đại diện cho sự hội tụ của hệ sinh thái phần mềm trung gian B2B xung quanh danh tính và thương mại hỗ trợ ví trong Web3, do những người chơi khác nhau xử lý. Chúng ta đang thấy điều gì đó tương tự trong không gian tài chính tiêu dùng của Web3, với ví, ứng dụng thanh toán, loại ngân hàng mới và sàn giao dịch tập trung, tất cả đều có một số trường hợp sử dụng rõ ràng chung xung quanh những lợi thế thực tế rõ ràng mà cơ sở hạ tầng chuỗi khối mang lại. Hãy xem xét một số ví dụ.

Ứng dụng thanh toán không được quản lý

Ứng dụng thanh toán không được quản lý

Một trong những điều trớ trêu của không gian tiền điện tử là các khoản thanh toán, có lẽ là một trong những trường hợp sử dụng kinh điển rõ ràng nhất đối với tiền điện tử ngay từ khi mới thành lập, đã trở thành một trong những trường hợp sử dụng cuối cùng thực sự phát triển và đạt được ảnh hưởng. Thanh toán bằng các tài sản dễ bay hơi như Bitcoin và Ethereum rõ ràng là một hoạt động thích hợp và đã hỗ trợ các lĩnh vực như DeFi và NFT, nhưng với sự ra đời của stablecoin và không gian khối giá rẻ, thanh toán chuỗi khối cuối cùng cũng bắt đầu tỏa sáng. Chức năng cơ bản nhất của ví tiền điện tử — gửi mã thông báo — cuối cùng cũng đủ con người để triển khai trong trải nghiệm cấp độ Web2. Chúng tôi thấy rất nhiều ứng dụng và cơ sở hạ tầng hiện đang tập trung vào việc biến điều này thành hiện thực, với “crypto Venmo” với giao diện người tiêu dùng bóng bẩy và các ứng dụng thanh toán toàn cầu như Eco's Sling và Beam. Thậm chí còn có một cộng đồng hỗ trợ nguồn cung ứng cộng đồng mã thông báo $SEND gần như meme và xây dựng một ứng dụng thanh toán ngang hàng hỗ trợ AA. Không giống như ví tiền điện tử, các ứng dụng này trông và hoạt động giống như các phiên bản rút gọn của ứng dụng Tiền mặt trước đó và thường tập trung vào thanh toán ngang hàng cho sinh viên và thanh niên hoặc dịch vụ chuyển tiền cho sinh viên và người chuyển tiền ở nước ngoài.

Loại hình ngân hàng mới không giám sát / bán giám sát

Trong số các fintech không giam giữ mới nổi, một số đang nhắm mục tiêu các trường hợp sử dụng thanh toán hẹp (một trường hợp sử dụng rất lớn theo đúng nghĩa của họ), trong khi những công ty khác cung cấp các dịch vụ toàn diện hơn, bổ sung thêm lợi ích của stablecoin, tiền điện tử, ngoài thanh toán. tài khoản, tính năng đầu tư và tài khoản kết hợp tiền điện tử với tiền tệ fiat, cũng như tích hợp với hệ thống thẻ tín dụng và ngân hàng truyền thống. Decaf và Paie (cả hai ứng dụng Solana) đều đáng được đề cập, cũng như ví hợp đồng thông minh được liên kết với IBAN sắp ra mắt. Ngay cả chính phủ lưu vong của Malaysia cũng đang tìm đến Polygon để cung cấp cho công dân của mình một loại ngân hàng không giám sát mới có tên là Ngân hàng Phát triển Mùa xuân. Rõ ràng, đây là những thực thể tập trung và trong khi có khả năng tập trung để xử lý các hệ thống tài chính KYC truyền thống thay mặt cho người dùng, chức năng cơ bản và đề xuất giá trị của họ thuộc về người dùng và ví không lưu ký của họ (hoặc bán lưu ký/MPC ) cho tương tác trên chuỗi. Nhiều tính năng bạn từng sử dụng trong ngân hàng (hoặc ngân hàng thách thức) đang bắt đầu chuyển sang chuỗi, các ngân hàng mới không giam giữ này cung cấp cho bạn một giao diện đơn giản để thúc đẩy cho vay, vay trên chuỗi, mang lại lợi ích cho người dùng mượt mà kinh nghiệm và đầy đủ chức năng của giao thức giao dịch. Trong một số trường hợp, các chức năng của neobanks không giam giữ sẽ được kết hợp với các chức năng ngân hàng truyền thống, nhưng khi "nhu cầu" tài chính của người dùng ngày càng chuyển sang on-chain, các hệ thống tài chính truyền thống (như các sàn giao dịch tập trung hiện đang bắt đầu hướng tới người dùng tiền điện tử) có vẻ như ngày càng giống như một cách tiếp cận bật/tắt ngớ ngẩn.

Neobank 2.5 (Ngân hàng kỹ thuật số mới)

Mặc dù hầu hết các ứng dụng thanh toán không giam giữ và ngân hàng kỹ thuật số mới cho đến nay đều là các công ty khởi nghiệp dựa trên tiền điện tử mới nổi, nhưng chúng ta cũng có thể thấy hoạt động đáng kể trong không gian ngân hàng kỹ thuật số/ngân hàng thách thức hiện có, dựa trên các ngân hàng kỹ thuật số hiện có để cung cấp cho người dùng của mình các sản phẩm phi/bán -ví lưu ký và cung cấp dịch vụ tiền điện tử, cũng như cung cấp các mô hình đầu tư và ngân hàng kỹ thuật số tập trung vào tiền điện tử, theo cách dịch vụ tương tự nhưng ở dạng lưu ký. Mặc dù không chính xác là ngân hàng kỹ thuật số không lưu ký dựa trên Web3, nhưng họ trực tiếp hoặc gián tiếp sử dụng công nghệ chuỗi khối để cung cấp dịch vụ, chúng ta có thể gọi họ là "Neobank 2.5s". Có trụ sở chính tại Thổ Nhĩ Kỳ, Cenoa tập trung vào các khu vực như Thổ Nhĩ Kỳ và Argentina, cung cấp cho người dùng các giải pháp lưu ký như một biện pháp phòng ngừa lạm phát ở các quốc gia có biến động nội tệ, khả năng tiếp cận với USD stablecoin và các giao thức lợi nhuận trên chuỗi. Tất nhiên, gần đây nhất (và có lẽ là quan trọng nhất) là PayPal, đã mở rộng tiền điện tử từ mua và bán ký quỹ sang stablecoin dựa trên EVM và ví tích hợp đi kèm, tương tự như Thẻ Vàng ở Châu Phi. Ngoài công nghệ tài chính điển hình trở thành ngân hàng kỹ thuật số được mã hóa, NuBank ở Brazil, N26 ở Đức, Monzo và Revolut ở Anh và Cogni ở Hoa Kỳ cũng đã bắt đầu con đường tương tự. Các ngân hàng kỹ thuật số mới hoạt động trong một môi trường cạnh tranh cao với tư cách là những kẻ thách thức các ngân hàng tiêu dùng truyền thống, khó sử dụng và trong không gian tiền điện tử, họ thấy mình đang thay đổi từ kẻ thách thức này sang kẻ thách thức khác. Họ đang đối phó với thách thức và cơ hội này bằng cách đầu tư nhiều hơn vào các dịch vụ tiền điện tử và trở thành ngân hàng kỹ thuật số kết hợp tài chính truyền thống và tiền điện tử. Không có gì ngạc nhiên khi chúng ta có thể thấy những người anh em họ lớn hơn của họ, các ngân hàng tiêu dùng truyền thống, bắt đầu suy nghĩ tương tự.

Trao đổi tập trung

Trao đổi tập trung, một số "ứng dụng" đầu tiên trong không gian tiền điện tử, đang tăng gấp đôi số lượng ví không giam giữ và gần như siêu ứng dụng của riêng họ, bất chấp ý nghĩa của chúng là "tập trung" trong bối cảnh tiền điện tử và Số lượng ngày càng tăng “ dịch vụ tiền điện tử fintech” được cung cấp thông qua các kênh tập trung của họ. Binance Pay (thường được tính bằng Tether hoặc TRON USD) có một cổng quan trọng và sự hiện diện ngày càng tăng trong không gian chuyển tiền và các thị trường mới nổi, đặc biệt là ở Mỹ Latinh. Chương trình lợi nhuận USDC mà Coinbase cung cấp trong ứng dụng chính của họ và tổng hợp đặt cược trong ứng dụng Coinbase Wallet, cộng với chức năng L2 bán thanh toán của họ trong Base (ví dụ: Beam Eco). Các sàn giao dịch tập trung có cơ hội tuyệt vời để cung cấp dịch vụ tài chính cho người dùng hiện tại của họ và đã đầu tư vào các lĩnh vực tăng trưởng như ví độc lập để nắm bắt ngày càng nhiều trường hợp sử dụng mới nổi.

Mặc dù phạm vi và cách tiếp cận chính xác có thể khác nhau, nhưng tất cả những người chơi ở trên đều bắt đầu suy nghĩ về "đó là gì? Nó có thể là gì? Một thị trường sản phẩm ban đầu phù hợp với trường hợp sử dụng công nghệ tài chính tiền điện tử?".

Nhóm người dùng và cách sử dụng

Nhiều điều đã được viết về những người sớm chấp nhận nền kinh tế tiền điện tử, nhưng rõ ràng nhóm người dùng quan trọng nhất trong không gian tiền điện tử là cái mà Jeffrey Moore gọi là nhóm "đa số sớm", một nhóm có thể giải quyết cơ bản các vấn đề của cuộc sống hàng ngày .Nhóm có vấn đề về sản phẩm tài chính. Để chuyển từ những người sớm chấp nhận sang đa số sớm, mô hình công nghệ cần vượt qua khoảng cách nơi những người sớm chấp nhận đang cố gắng nhìn thấy giá trị trong những điều mới (đa số sớm chỉ đang cố gắng hoàn thành công việc trong cuộc sống của họ).

Moore cũng mô tả quá trình thường xảy ra, đầu tiên, một tập hợp các mục đích sử dụng theo chiều dọc xuất hiện, giống như một tập hợp "các chốt bowling", thu hút lực hút và sau đó có thể bị "hạ gục" cùng nhau vì các mục đích sử dụng liền kề mang lại nhiều cơ hội phong phú cho quá trình san lấp mặt bằng và khái quát hóa. Tất cả kết hợp với nhau trong một "cơn lốc xoáy", khi những trường hợp sử dụng ban đầu này tạo ra sự áp dụng lớn trong phần lớn thời gian đầu, tạo ra các nền tảng chiến thắng được hợp nhất khổng lồ và một loạt ứng dụng tìm thấy sản phẩm phù hợp với thị trường. Trong thế giới tài chính phi giam giữ của chúng ta, chúng ta đang chứng kiến ​​sự xuất hiện của những "quả bóng bowling" sau đây, thứ cho chúng ta một số gợi ý về hình dạng của một cơn lốc xoáy.

trả

Như đã đề cập trước đó, mặc dù việc gửi giá trị từ người A sang người B là điều hiển nhiên trong thiết kế của tiền điện tử, nhưng trong những năm qua, ngoài việc là một tính năng mới đối với một số ứng dụng rất bản địa (hoặc tội phạm), thanh toán bằng tiền điện tử thực sự không có nhiều giá trị. Như một trò đùa trong giới tiền điện tử: các trường hợp sử dụng tham chiếu điển hình cho tiền điện tử thậm chí không có lực kéo thực sự. Nhưng điều này đang thay đổi nhanh chóng, ban đầu với việc Tron và Binance đạt được sức hút thực sự ở các thị trường mới nổi đối với các khoản thanh toán hàng ngày, giờ đây, ngày càng có nhiều lớp ứng dụng tiền điện tử đang cố gắng xoay quanh việc sử dụng công nghệ chuỗi khối để Người tiêu dùng "vừa chạy" vừa trả tiền để tái định vị. Tất nhiên, yếu tố quyết định chính ở đây là sự xuất hiện của các stablecoin như USDT, BUSD và USDT, đại diện cho "siêu ứng dụng" sát thủ đầu tiên đối với tiền điện tử khi stablecoin chiếm vị trí quan trọng trong không gian fintech không giam giữ. Nói chung, chúng ta có thể chia động lực thanh toán mà tiền điện tử đang trải qua thành hai khu vực ngắn hạn và một khu vực trung hạn (thanh toán theo kiểu Venmo ngang hàng, thanh toán hành lang chuyển tiền và thanh toán giữa doanh nghiệp với người tiêu dùng). Một dApp tiền điện tử tương tự như Web3 Venmo có lẽ là dễ hình dung nhất, nhưng toàn bộ sức mạnh và lợi ích của tiền điện tử sẽ chỉ khả dụng khi có sự ra đời của stablecoin, mạng giá rẻ, mạng lớp thứ hai, tự lưu trữ và trừu tượng hóa tài khoản mà không cần hạt giống. tiêu hao cách chơi ra. Những lợi thế tương tự này cũng áp dụng cho thanh toán chuyển tiền quốc tế, vì các hành lang chuyển tiền giữa Châu Mỹ Latinh <> Châu Mỹ và Châu Phi <> Châu Âu đang bắt đầu chứng kiến ​​nhiều luồng chuyển tiền bằng tiền điện tử.

chống lạm phát

Đặc biệt là ở các thị trường mới nổi, việc bảo vệ khỏi lạm phát có liên quan chặt chẽ với các khoản thanh toán và kiều hối. Yếu tố chính một lần nữa là stablecoin - đặc biệt là USD stablecoin - khi người dân ở các quốc gia có đồng tiền yếu hoặc dễ bay hơi tìm cách bảo toàn tài sản của họ. Châu Mỹ Latinh đang dẫn đầu một lần nữa, điều được mong đợi trong môi trường tiền tệ dễ biến động của nó, nhưng chúng ta đang thấy rằng mọi người ở mọi nơi đều muốn sở hữu tiêu chuẩn vàng để bảo toàn giá trị - đồng đô la Mỹ (không có ý định khiêu khích chủ nghĩa vàng). Các ứng dụng tài chính không liên kết với ngân hàng có thể cung cấp cho bất kỳ ai trên toàn cầu quyền truy cập cơ bản vào USD (thường dễ dàng hơn/rẻ hơn so với các kênh FX truyền thống), miễn là họ có thể nạp tiền bằng cách nào đó từ tiền tệ fiat. Những đô la này có thể được giữ, gửi vào tài khoản có lãi và gửi cho bất kỳ ai trên thế giới bằng ví tương thích với chi phí ngày càng thấp.

lưu trữ / kiếm được

Mọi người có tiền mặt dư thừa đều cần một nơi nào đó để lưu trữ và bảo toàn giá trị này và chúng tôi đang thấy các ứng dụng NoFi tận dụng nguyên tắc trên chuỗi để cho phép tích lũy lợi nhuận và lãi suất trong một giao diện dễ sử dụng, thân thiện với người tiêu dùng được hiển thị. Mặc dù lãi suất trên chuỗi đã từng thấp, nhưng việc thiết lập lãi suất tích cực hơn từ các nhà phát hành stablecoin tập trung để phù hợp với môi trường thu nhập cố định ngoài chuỗi đã đưa lãi suất trên chuỗi gần hơn với lãi suất thị trường tiền tệ ngoài chuỗi. Ngay cả khi không có lợi thế lớn về lãi suất cơ bản so với lãi suất tài khoản tiết kiệm (như DeFi đã làm trong giai đoạn hưng phấn đầu cơ), nhiều sản phẩm (tương đối) an toàn không cần xin phép vẫn giúp mọi người tăng số tiền tiết kiệm của mình một cách hiệu quả. Vị trí của nhà cung cấp thanh khoản DEX cho các cặp giao dịch ổn định hoặc blue-chip, vị thế thị trường tiền tệ thận trọng, tỷ giá phi rủi ro của stablecoin, chiến lược tổng hợp lợi nhuận thận trọng, tất cả đều cung cấp các nguồn lợi nhuận tiềm năng trên chuỗi cho các ứng dụng NoFi cho người dùng Proxy của họ, hoặc cho tài sản ổn định của họ (do đó mở rộng việc sử dụng chống lại lạm phát trong những trường hợp này), hoặc cho bất kỳ tài sản đầu tư/dễ bay hơi nào. Chúng tôi thấy những phác thảo về trải nghiệm này trong các ứng dụng gốc Web3 tập trung vào UX như Instadapp và Zerion, những ứng dụng khiến việc gửi tiền vào các vị trí mang lại lợi nhuận chỉ bằng một hoặc hai cú nhấp chuột và Ứng dụng dành cho người tiêu dùng, như Cenoa đã nói ở trên, biến điều này thành hoàn toàn chức năng "lưu trữ" đơn giản hóa.

mượn tiền

Cho vay trực tuyến khó khăn hơn đối với người tiêu dùng so với cho vay, vì hầu hết các khoản tín dụng trên thế giới đều không được bảo đảm. Nhưng chúng ta vẫn thấy những phát triển và đổi mới thú vị. Các ứng dụng NoFi vẫn chưa phát huy hết khả năng này (ngoại trừ Binance, cung cấp cho người dùng các khoản vay bằng tiền điện tử), nhưng chúng ta có thể mong đợi điều đó sẽ sớm thay đổi khi giao thức cơ bản tiến triển và có thể được chuyển xuống giao diện. Giao thức Spark của MakerDAO cho phép bạn vay DAI với lãi suất cố định 3,19% (và chi tiêu bằng thẻ ghi nợ được liên kết tùy chọn), điều này rất hấp dẫn trong môi trường ngày nay, miễn là bạn sẵn sàng cung cấp tài sản thế chấp kép để bảo đảm cho khoản vay. Sẽ rất thú vị để xem liệu điều này có hấp dẫn những người đi vay bán lẻ, những người bị loại khỏi các khoản vay cá nhân của ngân hàng theo hệ thống chấm điểm tín dụng và tỷ lệ hiện tại, đang tìm cách khóa các khoản vay lãi suất thấp để mua hàng mà không thực sự chi tiêu tiền hay không. Alchemix cung cấp "các khoản vay tự trả" -- các khoản vay có thể phù hợp để mua một chiếc ô tô hoặc trả trước một căn nhà. Các giao thức DeFi như Goldfinch đang đi sâu vào lĩnh vực cho vay không bảo đảm, một ý tưởng có khả năng được nhân rộng cho hàng triệu doanh nghiệp nhỏ và những bài học quý giá rút ra chắc chắn sẽ cung cấp thông tin cho vòng tiếp theo về việc cố gắng xây dựng các ứng dụng tín dụng ngày càng dễ tiếp cận hơn. mô hình không thế chấp, mô hình danh tiếng hậu Sybil hoặc giao thức thế chấp sáng tạo với nhiều tính năng hấp dẫn hơn. "Dấu ấn cuối cùng" này là tổ chức tín dụng Orwellian mờ đục, tập trung và hệ sinh thái tín dụng ngân hàng truyền thống. Sau khi DeFi đề xuất một giải pháp tốt hơn, NoFi có thể giới thiệu giải pháp đó cho người tiêu dùng.

Ngoại hối/Thẻ trả trước tiền mặt (MCA)

Đối với một số nhóm người dùng nhất định, chẳng hạn như sinh viên quốc tế, người nước ngoài, người làm việc tự do và những người du mục kỹ thuật số, việc thường xuyên xử lý nhiều loại tiền tệ là một thực tế của cuộc sống. Nhận thanh toán bằng một loại tiền tệ, nhưng cần chuyển tiền sang loại tiền tệ trong nước của bạn; cần thanh toán cho ứng dụng SaaS bằng loại tiền tệ khác; có nhiều khách hàng hoặc nhiều công việc phụ và thanh toán cho bạn bằng nhiều loại tiền tệ. Tất cả những tình huống này đòi hỏi phải trao đổi tiền nhanh chóng giữa các loại tiền tệ fiat, điều mà hệ thống ngân hàng truyền thống có thể cồng kềnh, chậm chạp và tốn kém. Chi phí hành chính thực sự có thể áp đảo đối với một số người. Thông qua stablecoin và sàn giao dịch phi tập trung (DEX) trong các ứng dụng tài chính phi truyền thống, mọi người có thể có một "tài khoản đa tiền điện tử" chứa nhiều stablecoin để gửi, trao đổi hoặc tiết kiệm khi cần. Trong số các nhóm người dùng này, MCA đã trở thành một tính năng phổ biến cho các ứng dụng fintech/neobanking phi tiền điện tử. Khi ngày càng có nhiều ngân hàng tiền điện tử tập trung vào các trường hợp sử dụng này và các fintech đương nhiệm bắt đầu khám phá chuỗi khối như một giải pháp thay thế cho cấu trúc hoạt động và chi phí của chính họ, hai nhóm trường hợp sử dụng này sẽ bắt đầu hội tụ theo thời gian.

giao dịch/đầu tư

Giao dịch là cách sử dụng đầu tiên và cốt lõi của tiền điện tử, vì vậy chúng tôi sẽ không dành quá nhiều thời gian cho chúng ở đây. Ngoài ra, cần chỉ ra rằng khả năng tiếp cận đầu tư và thậm chí giao dịch các tài sản rủi ro là điều mà thế giới fintech truyền thống (nghĩ rằng Robinhood) từ lâu đã thúc đẩy vốn chủ sở hữu và đó là nhu cầu hợp pháp của người dùng mà các ứng dụng fintech không cần cấp phép sẽ đáp ứng rõ ràng. dịch vụ này. Sàn giao dịch phi tập trung (DEX), giao thức cầu nối chuỗi chéo và trình tổng hợp giúp các ứng dụng tiêu dùng cung cấp cho người dùng các giao dịch tiền điện tử không giam giữ tương đối đơn giản, cho phép người dùng chấp nhận một số rủi ro. Khi nhiều tài sản thực được mã hóa xuất hiện trên chuỗi khối, rõ ràng là các ứng dụng không được phép giao dịch mọi thứ từ tiền điện tử, chứng khoán, ngoại hối, bất động sản, đến thu nhập cố định, từ một ứng dụng duy nhất trên chuỗi. Nếu bạn đã gửi đủ đô la kỹ thuật số chống lạm phát của mình vào một giao thức DeFi tạo ra lợi nhuận để đạt được mục tiêu tiết kiệm hàng tháng của mình, thì tại sao bạn không sử dụng phần tiền còn lại của mình để đầu tư một chút vào đồng xu meme, tiền điện tử hoặc cổ phiếu mới nhất trong cùng một ứng dụng ??

chế độ thực hiện

Tất nhiên, tiến hóa hội tụ xung quanh không gian vấn đề đi kèm với tiến hóa hội tụ xung quanh không gian giải pháp. Cuối cùng, khi chúng tôi thấy các ứng dụng NoFi có thể cạnh tranh hợp lý để giành được tổng không gian địa chỉ của thị trường đại chúng, chúng tôi nhận thấy một số luồng chung chạy qua các phương pháp khác nhau. Chúng ta hãy xem xét toàn bộ nhóm công nghệ, từ lớp định cư đến lớp ứng dụng, sau đó đi sâu vào một số chủ đề kỹ thuật chính.

Tất nhiên, tiến hóa hội tụ xung quanh không gian vấn đề đi kèm với tiến hóa hội tụ xung quanh không gian giải pháp. Cuối cùng, khi chúng tôi thấy các ứng dụng NoFi có thể cạnh tranh hợp lý để giành được tổng không gian địa chỉ của thị trường đại chúng, chúng tôi nhận thấy một số luồng chung chạy qua các cách tiếp cận khác nhau. Chúng ta hãy xem xét toàn bộ nhóm công nghệ, từ lớp định cư đến lớp ứng dụng, sau đó đi sâu vào một số chủ đề kỹ thuật chính.

ngăn xếp NoFi

Loại bỏ các cụm từ gốc bằng MPC, trừu tượng hóa tài khoản, v.v.

Rõ ràng là hàng tỷ người dùng tiếp theo sẽ không còn phải quỳ gối lưu trữ các cụm từ 24 từ nữa và ngành công nghiệp tiền điện tử phần lớn đã ghi nhớ tầm nhìn này trong 12 tháng qua, với nhiều triển khai, tiêu chuẩn và SDK khác nhau được tung ra, để giúp các nhà phát triển dApp cung cấp trải nghiệm đăng nhập giống như Web2, kết hợp với ví được mã hóa. Một giải pháp tự lưu trữ an toàn rất quan trọng đối với sự phát triển của việc đưa chức năng khôi phục và đăng nhập kiểu Web2 vào lớp ứng dụng NoFi. Cho dù việc triển khai chính xác dựa trên MPC, Tài khoản thông minh hay kết hợp cả hai, các ứng dụng NoFi đang tận dụng và dân chủ hóa các cải tiến phần mềm trung gian ngăn xếp trải nghiệm ví mới nhất và lớn nhất. Eco from Beam sử dụng cơ sở hạ tầng trừu tượng hóa tài khoản và tài khoản thông minh tương thích ERC-4337 trên Optimism (và sắp ra mắt là Base) để cung cấp quy trình giới thiệu mà không cần cụm từ gốc và trải nghiệm thanh toán dưới 5 xu, ngay cả khi người dùng chưa bao giờ thiết lập wallet trước, nó có thể được truy cập thông qua liên kết.

solana

Là một người hiểu rõ về Ethereum, tôi phải thừa nhận rằng thật khó để tôi khen ngợi Solana, nhưng tôi phải công nhận nó. Sling, Decaf và Key.app đều chạy trên Solana và chúng có lẽ là ba ứng dụng trung gian phi tài chính mượt mà nhất hiện có. Rõ ràng, Solana luôn có các thuộc tính chi phí phù hợp cho thanh toán bán lẻ (bất chấp sự đánh đổi về phân cấp), nhưng sự hiện diện đáng chú ý của Solana trong không gian trung gian tài chính là chất lượng của các nhà phát triển ứng dụng và định hướng giá trị của nó cho người dùng hàng ngày. Do đó, trong khi hệ sinh thái Rollup của Ethereum đang nhanh chóng bắt kịp Solana về chi phí và tốc độ, thì hệ sinh thái ứng dụng của Solana có thể đi trước một bước từ góc độ đổi mới trải nghiệm người dùng không có trung gian tài chính.

Ảnh chụp màn hình cửa hàng ứng dụng Sling.money

Zaps, siêu giao dịch và ý định

Không đi sâu vào chủ đề phụ to lớn về ý định chuỗi khối và tương lai của MEV (Tối đa hóa giá trị Ethereum), tôi chỉ muốn đề cập đến khái niệm chung về việc đóng gói nhiều hoạt động trên chuỗi lại với nhau để dễ dàng giao dịch thay mặt cho người dùng, là không chỉ là một phương tiện được sử dụng bởi những kẻ cuồng tín để có được đơn giá giới hạn tốt nhất. Cho dù đó là cú đánh trên chuỗi, công thức để nhiều giao dịch thực hiện cùng nhau hay thông báo được ký ngoài chuỗi đại diện cho ý định của người dùng, các ứng dụng tài chính phi giam giữ (NoFi) có thể tận dụng các lệnh kết hợp nhiều loại giao dịch và các giao dịch tương tự, chỉ đơn giản cho Người dùng cung cấp những gì họ tìm kiếm. Trong các ứng dụng không có tài chính, chúng ta sẽ sớm thấy những xung đột nhỏ này bị loại bỏ, thay vào đó là các nút như “chuyển đổi sang USDC và lưu” hoặc “chuyển đổi sang ETH và đặt cược”.

Ngân hàng, hệ thống thanh toán trên tiền điện tử và tradfi

Trong làn sóng tài chính phi giam giữ (NoFi) này, một chủ đề triển khai khác mà chúng tôi thấy là tiền điện tử và tài chính truyền thống hội tụ theo một số cách có ý nghĩa. Một trong số đó là các thực thể thường vận hành các ứng dụng này có thể gia tăng giá trị bằng cách thiết lập mối quan hệ với các ngân hàng hoặc với các nhà cung cấp cơ sở hạ tầng ngân hàng nhất định. Khả năng của các ngân hàng mới không giam giữ (về cơ bản chỉ là 95% ví không giam giữ) để thêm các dịch vụ fiat-to-crypto và tài khoản ngân hàng để tăng cường giá trị mà các ứng dụng này có thể cung cấp. Khả năng tự động gửi một phần tiền lương của bạn vào ví không giam giữ làm cho tất cả các dịch vụ khác trong ví của bạn trở nên có giá trị và thiết yếu hơn, đồng thời có thể quẹt thẻ tại cửa hàng tạp hóa hoặc chạm vào màn hình của bạn để chi tiêu tiền điện tử giúp mở rộng hơn nữa khả năng của nó . Người dùng từ bỏ một số loại ẩn danh khi xác thực để sử dụng các dịch vụ này, nhưng đối với hầu hết người dùng, "KYC" (biết khách hàng của bạn) ngoài đời thực đã được thực hiện, điều này đơn giản giúp tiền điện tử hoạt động tốt hơn trong cuộc sống của họ. Những người chơi như Visa và Mastercard đã thử nghiệm tài khoản thông minh và thanh toán trừu tượng hóa tài khoản trên Máy ảo Ethereum, tạo điều kiện cho một thế giới kết hợp giữa on-chain và off-chain đan xen trong một giao diện thân thiện với người dùng ngày càng phổ biến hơn.

Tài sản thế giới thực được mã hóa

Như đã đề cập trước đây, ngày càng có nhiều tài sản vật chất chất lượng cao được chuyển sang chuỗi, tạo điều kiện cho các loại sản phẩm tài chính tiêu dùng mới không thể thực hiện được trước đây. Cách rõ ràng và ngay lập tức nhất là thông qua chính các stablecoin. Các tổ chức phát hành như Circle và Tether đang đầu tư hàng tỷ đô la vào trái phiếu ngắn hạn, liên tục đẩy lợi tức được tạo ra từ trái phiếu kho bạc và các chứng khoán ngoại tuyến ngắn hạn khác cho những người nắm giữ stablecoin trên chuỗi. Một ví dụ khác là làn sóng trái phiếu Kho bạc Hoa Kỳ trực tuyến gần đây, mà các nhà đầu tư tiền điện tử có thể đầu tư từ các nền tảng như Ondo Finance. Mặc dù bạn sẽ cần phải vượt qua KYC (có thể có các hạn chế về địa lý tùy thuộc vào sản phẩm bạn muốn sử dụng), sau khi được xác minh, bạn sẽ có thể kiếm được những lợi ích tuyệt vời trong ví trực tuyến thân thiện với người dùng mà không phải loay hoay với môi giới ứng dụng Nhấp để thực hiện các thao tác khác nhau. Càng nhiều tài sản vật chất có giá trị được mã hóa và đưa vào chuỗi, chúng càng có thể mang đến nhiều sản phẩm tài chính tiềm năng hơn cho người dùng thông thường.

Tại sao bây giờ?

Để hiểu lý do tại sao chúng ta đang chứng kiến ​​sự bùng nổ của các trường hợp sử dụng này (dù muốn hay không, chuỗi TRX có 2 triệu người dùng hoạt động hàng ngày) và các doanh nghiệp như PayPal tham gia nghiêm túc, chúng ta cần xem xét một vài yếu tố thúc đẩy mọi thứ cùng nhau .

tiền tệ ổn định

Lý do đầu tiên và rõ ràng nhất khiến NoFi hiện đang bắt đầu phát triển mạnh là sự trưởng thành của hệ sinh thái stablecoin. Đồng đô la kỹ thuật số (và danh sách ngày càng nhiều các loại tiền tệ fiat khác) được cho là ứng dụng sát thủ của blockchain cho đến nay. Như chúng ta đã thảo luận trong hầu hết các ví dụ, stablecoin là huyết mạch của hoạt động kinh doanh thực tế hàng ngày, điều mà các loại tiền điện tử dễ bay hơi, theo định nghĩa, không thể làm được. Tiền định danh số hóa, không ma sát đang tìm đường vào nhiều ứng dụng, khu vực địa lý và lĩnh vực theo nhiều cách khác nhau. Lực kéo đang tăng tốc chứ không chậm lại, chỉ riêng Circle đã tạo ra doanh thu hơn 700 triệu đô la trong nửa đầu năm 2023 với nguồn cung 26 tỷ USDC của họ đã vượt qua tổng số năm 2022 của họ. Tether đang kiếm được rất nhiều tiền và nếu mọi thứ tiếp tục, họ có thể trở thành những người nắm giữ trái phiếu kho bạc Hoa Kỳ quan trọng một cách có hệ thống. Quan trọng hơn số liệu thống kê doanh thu hoặc lưu thông khổng lồ là việc người dùng và doanh nghiệp thông thường chấp nhận các stablecoin này cho các giao dịch thông thường nhưng cần thiết đã đề cập trước đó, đặc biệt là những giao dịch có ít hoặc không có tài khoản ngân hàng trước đây ở các nước đang phát triển. Chúng tôi vẫn chưa thấy chúng trở thành xu hướng chủ đạo ở các thị trường phát triển, nhưng có lý do để tin rằng điều này có thể thay đổi (sẽ nói thêm về điều đó sau).

Độ chín của các giải pháp mở rộng quy mô

Trong các cuộc chiến mở rộng, vì các mục đích thực tế, tôi không muốn tuyên bố chiến thắng sớm cho bộ ba bất khả thi, vẫn còn rất nhiều kiến ​​trúc, kỹ thuật và phân cấp được xây dựng trong hệ sinh thái mở rộng chuỗi khối, nhưng chúng ta đang tiến gần hơn đến phi tập trung khối Các giai đoạn mà dây chuyền quá đắt và cồng kềnh để sử dụng hàng ngày. Chi phí giao dịch của Solana đã ở mức không đáng kể trong một thời gian và lộ trình tập trung vào Rollup tập trung vào Dự án Manhattan của hệ sinh thái Ethereum cuối cùng cũng bắt đầu đơm hoa kết trái. Chúng tôi không chỉ thấy chi phí Rollup giảm đáng kể từ EIP 4844 mà còn nhận được tất cả các lợi ích khi mở rộng quy mô trong không gian zk và chúng tôi cũng đang chứng kiến ​​sự ra đời của một hệ sinh thái cơ sở hạ tầng L2 phát triển mạnh, nhờ đó các ứng dụng sẽ có thể dễ dàng Khởi chạy "Ứng dụng tổng hợp" chuyên dụng để kiểm soát, hiệu suất và khả năng kiếm tiền tối đa. Tiền điện tử nói chung và Ethereum nói riêng đã trải qua một "đêm đen của tâm hồn" khi mở rộng quy mô và những nỗ lực này đang được hiện thực hóa dưới dạng các giải pháp L2 "đủ tốt" cho hầu hết mọi trường hợp sử dụng, chỉ yêu cầu một một hard Fork duy nhất có thể đạt được. Do đó, các ứng dụng không cần tài chính đang tham gia vào môi trường không gian khối dễ dãi nhất trong lịch sử tiền điện tử, với nhiều tùy chọn mạng tốt và không ngừng cải tiến để lựa chọn.

Đổi mới trong hệ thống ví

Như đã đề cập trước đó, các sản phẩm như MPC, tài khoản thông minh trừu tượng hóa tài khoản và giao dịch miễn phí cũng như các sản phẩm như Privy và Web3Auth tích hợp chặt chẽ toàn bộ "hệ thống ví" dành cho những người muốn có khả năng ví cục bộ sâu khi xây dựng các chức năng mã hóa. cung cấp nhiều lựa chọn thuận tiện hơn. Làn sóng tiếp theo của neobanks được mã hóa và các ứng dụng fintech không giam giữ sẽ không còn phải lo lắng về các cụm từ gốc của người dùng hoặc các yêu cầu ví được cài đặt. Cuối cùng, các chuỗi khối này không chỉ đủ rẻ mà bạn còn có thể tận dụng các khả năng tài khoản thông minh tiên tiến nhất để thêm tương tác không ma sát với các ứng dụng của mình chỉ bằng một vài dòng mã JavaScript.

theo xu hướng vĩ mô

theo xu hướng vĩ mô

Quay trở lại từ bản thân tiền điện tử đến bối cảnh mà nó hoạt động, chúng ta có thể thấy rằng thế giới xung quanh tiền điện tử đang chuyển động theo hướng làm cho loại đổi mới NoFi này trở nên hấp dẫn và cần thiết hơn. Biến động lạm phát đã quay trở lại, đặc biệt là ở các nước đang phát triển có đồng tiền yếu và nhu cầu về nơi trú ẩn an toàn trước biến động lạm phát quốc tế và địa phương đang tăng lên. Thương mại điện tử đang cố gắng thâm nhập mọi ngóc ngách trên hành tinh, nhưng ở những khu vực mà cơ sở hạ tầng thanh toán và ngân hàng địa phương còn yếu kém hoặc nơi thiếu khả năng truy cập internet, thì có rất ít động lực cho sự đổi mới của fintech truyền thống. Và quá trình lâu dài và tẻ nhạt để đạt được hiệu quả của thị trường đang cách mạng hóa mô hình trung gian tập trung (tức là đắt đỏ) theo một cách không thể lay chuyển. Mọi xu của niềm tin phối hợp bị vắt kiệt từ các giao dịch tài chính thông qua hợp đồng thông minh sẽ được tìm kiếm.

Blockchain như một phương tiện để cạnh tranh

Tất cả các yếu tố đã nói ở trên và nhiều yếu tố khác kết hợp lại để biến blockchain trở thành một “phương tiện cạnh tranh” đa chiều trong cuộc đua áp dụng fintech. Tiền điện tử đang bắt đầu mang lại những thực tế thú vị và thiết thực cho các đề xuất giá trị của chúng trong lĩnh vực phi tài chính mới nổi này, vượt ra ngoài các giá trị hoặc hệ tư tưởng mang tính đầu cơ trong tương lai.

chi phí giao dịch

Các trung gian tập trung có nhu cầu lợi nhuận nhất định và việc bổ sung ngày càng nhiều trung gian tập trung cùng nhau để chuyển giá trị từ nơi này sang nơi khác sẽ thu được nhiều lợi nhuận hơn từ người tiêu dùng và doanh nghiệp. Chuỗi khối có thể kết hợp những người trung gian vào các hợp đồng thông minh, về cơ bản là làm được nhiều hơn với chi phí ít hơn. Không nơi nào giảm chi phí giao dịch rõ ràng hơn trong thanh toán quốc tế, nơi tiền điện tử đang bắt đầu chiến thắng. Gửi qua hai quốc gia thông qua hệ thống chuyển khoản ngân hàng quốc tế tiêu tốn của tôi gần 100 đô la, so với chưa đến một đô la khi gửi qua USDC. Với ít phí gas hơn và mối lo ngại về quy mô, lợi thế về chi phí giao dịch của tiền điện tử sẽ được trải rộng trên mọi dịch vụ tiềm năng cung cấp cho người tiêu dùng và doanh nghiệp, với mọi lợi nhuận có thể được thu lại thông qua việc sử dụng cách thức chuỗi khối sẽ được phục hồi. Các giao thức DeFi tự động có khả năng tạo ra nhiều "lợi nhuận" hơn từ tài chính và các ứng dụng phi tài chính này có thể chuyển chúng cho người tiêu dùng thông qua các sản phẩm tài chính tốt hơn.

Khả năng kết hợp

Khả năng kết hợp vượt xa khả năng tương tác đơn giản và đề cập đến cách các phần khác nhau của hệ sinh thái có thể kết nối với nhau để tạo ra giá trị cấp cao hơn và phức tạp hơn. Bắt đầu từ những điều cơ bản nhất, các sản phẩm NoFi dựa trên ví EVM ngay lập tức có khả năng thanh toán bất kỳ ví EVM nào khác trên bất kỳ chuỗi nào, tương tác với các giao thức DeFi, đọc thông tin từ các NFT nhận dạng của ứng dụng khác và tạo của riêng chúng dựa trên logic ứng dụng của EVM, nơi ví được sử dụng và tất cả những điều trên. Mặc dù đây là một thuộc tính hơi trừu tượng và nó được liên kết chặt chẽ với khả năng tương tác và hiệu ứng mạng, nhưng khả năng kết hợp độc đáo của tiền điện tử cho phép các dịch vụ được kết hợp để mang lại giá trị lớn hơn cho khách hàng cuối. Khi được kết hợp với tính năng tiếp theo - không được phép, những người xây dựng NoFi ngay lập tức có được một hộp cát khổng lồ khi cho phép người dùng kết nối với chuỗi khối, giúp dễ dàng giao dịch, cho vay, mượn, thanh toán hoặc bất kỳ thứ gì được kết hợp hoặc xây dựng trên đó. Tôi nói chi tiết hơn về khả năng kết hợp với tư cách là một siêu cường Web3 tại đây.

không được phép

Khi xây dựng một ứng dụng fintech, việc tích hợp với các nhà cung cấp bổ sung hoặc dịch vụ giá trị gia tăng khác có thể là một quá trình rườm rà, tốn kém và mất thời gian. Hoàn toàn khác với tích hợp giao thức mật mã - bởi vì mặc dù vẫn có thể có một số điểm không hoàn hảo khi sử dụng các giao thức này, nhưng thực tế là bất kỳ ai trên thế giới cũng có thể thêm chức năng "tiết kiệm" cơ bản vào ứng dụng của họ, miễn là ứng dụng đó là ví và họ kết nối với Hợp chất hoặc Aave. Sự tích hợp không cần xin phép này thúc đẩy các chu kỳ đổi mới nhanh hơn, cho phép lựa chọn rộng hơn các khối xây dựng tiềm năng cho các sản phẩm và trải nghiệm tài chính hấp dẫn.

Phạm vi và trách nhiệm kinh doanh được đơn giản hóa

Một trong những khía cạnh thú vị hơn của tài chính không giam giữ là cách nó khiến những người chơi fintech cảm thấy hấp dẫn, bản chất không giam giữ tạo ra sự phân chia trách nhiệm khác nhau giữa người dùng, nhà phát triển và các dịch vụ khác. Bổ sung cho bản chất không cần xin phép được mô tả ở trên, tính năng không giam giữ không chỉ làm giảm xung đột ban đầu khi tích hợp các sàn giao dịch phi tập trung tương tự (sàn giao dịch DEX) vào ứng dụng của bạn mà còn (ở nhiều khu vực pháp lý) cung cấp cho bạn khả năng hợp pháp và Đây là lần đầu tiên thời gian trong quy định, tương ứng với việc tích hợp các giao dịch cổ phiếu truyền thống tương tự. Điều tương tự cũng xảy ra đối với các hoạt động như cho vay, thường chỉ dành riêng cho ngân hàng truyền thống của bạn, nhưng thông qua các giao thức DeFi, bất kỳ ai có ví đều có thể truy cập được, kể cả khách hàng của bạn. Các ứng dụng No-Fi (NoFi) có thể cung cấp một bộ dịch vụ tài chính, giấy phép BD, giấy phép MTL và thậm chí cả bản thân giấy phép ngân hàng cũng có thể tránh được nếu bạn có thể suy nghĩ về những gì có thể được chuyển trên chuỗi (và khu vực tài phán chính xác mà bạn đang ở) và các nhà cung cấp bên thứ ba như các kênh xuất nhập khẩu được quy định. Thậm chí còn có những thử nghiệm trong quản lý tài sản phi tập trung hơn trên chuỗi, với các cố vấn thực tế (mặc dù đây chưa phải là tư vấn pháp lý). Điều này hoàn toàn thay đổi cách phát triển các ứng dụng công nghệ tài chính, vì nó hàm ý có nhiều người chơi dịch vụ tài chính tiềm năng hơn. Bằng cách giảm thiểu dấu chân ngoài chuỗi của các doanh nghiệp và kiếm tiền từ những thứ như thuế giao diện giao dịch, các ứng dụng tài chính phi giam giữ (NoFi) có thể tiếp cận các thị trường trên thực tế mà không thể tiếp cận được theo các cách phi tiền điện tử.

Trải nghiệm người dùng (UX)

Đợi đã, trải nghiệm người dùng là một điểm bán hàng tiềm năng cho các dịch vụ fintech tiền điện tử? Tôi nghĩ rằng đây là điều duy nhất cản trở chúng tôi đạt được việc áp dụng hàng loạt? Mặc dù chúng tôi không thể giảm thiểu công việc để cải thiện trải nghiệm người dùng tiền điện tử, nhưng theo thời gian, chúng tôi thực sự có thể bắt đầu mong đợi những lợi thế UX đáng kể trong không gian tiền điện tử so với không gian phi tiền điện tử. Lấy đăng nhập và thanh toán làm ví dụ. Mặc dù sẽ cần một số ứng dụng và hỗ trợ nhất định từ những người dùng đã có ví để nhận ra đầy đủ điều này, nhưng mọi người chỉ cần kết nối ví và thanh toán mà không cần nhập bất kỳ thông tin bổ sung nào vì họ giữ khóa riêng Web2 là một trải nghiệm tốt hơn và nó sẽ trở nên tốt hơn và tốt hơn theo thời gian. Không giống như giao diện dây rườm rà để gửi thanh toán quốc tế từ ngân hàng, thanh toán tiền điện tử ngay lập tức có thể yêu cầu ít lần nhấp hơn so với phương thức thanh toán Web2 nhanh nhất. Hiện tại, trải nghiệm người dùng vừa là hỗ trợ vừa là trở ngại đối với tiền điện tử, nhưng điều này sẽ sớm thay đổi (như đã nêu vì một số lý do ở trên), do đó mở ra cơ hội cho trải nghiệm người dùng có chủ quyền đột phá do ví, chỉ giành được người tiêu dùng với dễ sử dụng.

cái gì tiếp theo

NoFi đang trên đà phát triển và tôi nghĩ số lượng người chơi tranh giành cơ hội này sẽ tăng theo cấp số nhân trong vài năm tới. Nó không chỉ trở thành một lĩnh vực có tính cạnh tranh cao mà còn sẽ kết hợp linh hoạt với sự cạnh tranh hiện có trong lĩnh vực công nghệ tài chính và ngành ngân hàng non trẻ, và cả hai sẽ trở thành một. Thật khó để dự đoán chính xác ai sẽ là người chiến thắng, nhưng có một số hướng đi trong tương lai để theo dõi.

Xã hội và Tài chính xã hội

Song song với gần như tất cả những thứ liên quan đến NoFi này là một hệ sinh thái thịnh vượng của mạng xã hội phi tập trung, phần lớn tập trung vào không gian tiền điện tử. Các giao thức như Lens, Farcaster và BlueSky sẽ mở ra một không gian thiết kế hoàn toàn mới cho các ứng dụng xã hội và vì sự phát triển bùng nổ trong thiết kế mạng xã hội này chắc chắn sẽ đi kèm với những đổi mới mô hình kinh doanh như người tạo nội dung, lĩnh vực tài chính có thể sẽ cạnh tranh với sự hợp nhất siêu trường NoFi mới nổi. Trong tuần qua, chúng ta đã chứng kiến ​​một thử nghiệm rất thú vị đối với các mã thông báo xã hội từ bên trong giới tiền điện tử, chẳng hạn như Friend. Sự xuất hiện của đổi mới "xã hội hóa xã hội" sẽ có tác động tương tác hai chiều trong lĩnh vực NoFi. Có lẽ ví dụ có tác động mạnh nhất là điều gì sẽ xảy ra nếu Twitter/X bước vào không gian thanh toán tiền điện tử. Ngoài ra, còn có các thử nghiệm trong các chương trình tài chính cộng đồng, tín dụng vi mô, bảo hiểm xã hội và thu nhập cơ bản. phong phú.

Thương mại chuỗi khối đàm thoại và nhắn tin B2C

Các giao thức nhắn tin như XMTP cuối cùng cũng bắt đầu được áp dụng trong ví của người tiêu dùng như Coinbase Wallet và thậm chí cả các nhà cung cấp ngăn xếp trải nghiệm tập trung vào B2B như Dynamic.xyz. Điều này bắt đầu gợi ý về một tập hợp các trường hợp sử dụng kinh doanh rất mạnh mẽ được liên kết với tất cả các ví được kết nối này liên quan đến các cuộc trò chuyện giữa người tiêu dùng và Dapp hoặc thậm chí là người bán. Hỗ trợ đàm thoại, bán hàng và tiếp thị sẽ kết hợp thương mại giới hạn trong ví, giới thiệu một lớp cân nhắc bổ sung cho các ứng dụng NoFi. Bản thân họ sẽ là nền tảng B2C (như Decaf đang làm, với ví cho người tiêu dùng và giải pháp POS được mã hóa cho người bán) hay họ sẽ cố gắng trở thành khách hàng có mục đích chung cho thương mại chuỗi khối, cho phép ứng dụng hỗ trợ thông báo giao dịch thay mặt người dùng chuyển? Điều này sẽ mở ra một lĩnh vực hoàn toàn mới về giao tiếp kinh doanh đáng tin cậy, điều này càng cấp bách hơn khi AI làm tắc nghẽn tất cả các kênh liên lạc kỹ thuật số của chúng tôi và những kẻ gửi thư rác trở nên hiệu quả hơn.

Ngày càng có nhiều nhà cung cấp ngăn xếp trải nghiệm tập trung vào NoFi như một trường hợp sử dụng

Tôi hy vọng các nhà cung cấp ngăn xếp trải nghiệm ví được đề cập trong bài viết này và bài viết khác của tôi sẽ ngày càng chú ý nhiều hơn đến NoFi. Ngoài trò chơi, NFT và DeFi truyền thống, các ứng dụng tài chính hướng tới người tiêu dùng này rất phù hợp với đề xuất giá trị của các sản phẩm phần mềm trung gian cung cấp trải nghiệm giống như Web2 trên kiến ​​trúc Web3. Sự chú ý từ hơn 40 công ty và dự án được tài trợ tốt trong lĩnh vực này sẽ mang đến các giải pháp ngày càng tốt hơn và nhiều ứng dụng hàng đầu hơn cho các nhà phát triển NoFi.

Cú hích của thị trường phát triển cuối cùng cũng đến

Cú hích của thị trường phát triển cuối cùng cũng đến

Hầu hết những tiến bộ ban đầu của NoFi diễn ra ở các thị trường mới nổi hoặc có sự tham gia của những người có liên quan đến các thị trường mới nổi đó. Điều này có ý nghĩa về mặt trực giác, vì thông thường chúng được phục vụ ít nhất trong một loại thị trường nhất định và người tiêu dùng ở các nước giàu có xu hướng được phục vụ quá mức. Nhưng khi tất cả các yếu tố trên phát huy tác dụng trong hệ thống, chúng ta sẽ thấy ngày càng có nhiều sự đổi mới xảy ra ở những thị trường được phục vụ quá mức ở một số khía cạnh rõ ràng, nhưng lại không được phục vụ ở một số khía cạnh ít rõ ràng hơn. Điều này có thể sẽ ở dạng đổi mới ở các nước đang phát triển lan sang các nước phát triển hơn.

Một siêu ứng dụng không được quản lý

Cuối cùng, giả sử có rất nhiều ứng dụng NoFi với các cách tiếp cận khác nhau, hoàn toàn có khả năng một số người chơi chiếm ưu thế sẽ kết hợp các "công việc phải hoàn thành" tài chính này để tạo ra "siêu ứng dụng không giam giữ" tương tự như WeChat hoặc GoTo. Các ứng dụng này không chỉ thực hiện tất cả những điều trên mà còn kết nối toàn bộ internet phi tập trung lại với nhau thông qua một số loại trình duyệt dApp (hoặc nhiều khả năng là một khung ứng dụng mini kiểu "applet"). Các ví Web3 nói chung chắc chắn đang hy vọng mọi thứ sẽ diễn ra theo cách này và nhiều người đang tài trợ cho điều này như một lý lẽ, mặc dù tôi nghĩ rằng một trong các ví đa năng Web3 hiện tại có tiềm năng đạt được quy mô và phạm vi siêu ứng dụng. nhưng tôi nghĩ nó có nhiều khả năng đến từ những người chơi công nghệ và nhà sản xuất điện thoại thông minh khổng lồ hiện có hoặc các ứng dụng NoFi bắt đầu theo cách tập trung vào thị trường đại chúng hơn với phạm vi ban đầu hạn chế hơn.

Phần kết luận

Mặc dù tôi rất phấn khích về tiềm năng của các trường hợp sử dụng hoàn toàn mới, tiên tiến đến trực tiếp từ văn hóa trên chuỗi, nhưng một mạng internet và siêu dữ liệu phi tập trung hoàn toàn sẽ mất thời gian và NoFi hiện đang phát triển mạnh như một cầu nối cho phần lớn tiền điện tử ban đầu .