In lại xin vui lòng cho biết từ cộng đồng "Biteeye"

Tác giả: Cộng tác viên chính của Biteye Louis Wang

Chỉnh sửa: Người đóng góp cốt lõi cho Biteye Cộng đồng Crush: @BiteyeCN

* Toàn văn dài khoảng 3200 từ, thời gian đọc ước tính là 6 phút

01 Arkham là gì?

Vào ngày 10 tháng 7, Binance đã thông báo rằng token Arkham $ARKM của nền tảng phân tích dữ liệu on-chain đã được niêm yết trên Launchpad, tạo tiền lệ cho các sản phẩm công cụ được phát hành trên Binance.

Thực ra, ngay từ đầu năm nay, chúng tôi đã giới thiệu Arkham trong bài viết "Bảy công cụ dữ liệu Web3 thế hệ mới", nhưng lúc đó nó chưa được nhiều người biết đến, khác với tweet thú nhận của nhiều KOL bây giờ.

Arkham hiện có hai mảng kinh doanh, một là nền tảng phân tích dữ liệu, tương tự như Nansen và 0xscope, và mảng còn lại là Intel Exchange, một nền tảng giao dịch thông minh trên chuỗi.

Phần sau đây sẽ giới thiệu cho bạn từng cái một và cuối cùng sẽ mang đến cho bạn phân tích định giá Arkham của Biteye's này.

02 Nền tảng phân tích dữ liệu on-chain và mẹo thực tế

Là một nền tảng phân tích dữ liệu trên chuỗi mạnh mẽ, Arkham được đặc trưng bởi sự tương ứng giữa các địa chỉ trên chuỗi và các thực thể đằng sau nó.So với các dự án trên cùng một đường đua, lợi thế của Arkham nằm ở:

1. Cung cấp nhiều loại hỗ trợ chuỗi công khai, bao gồm Bitcoin và các chuỗi công khai chính thống tương thích với EVM khác nhau

2. Thẻ địa chỉ phong phú

Tận dụng tốt các tính năng và ưu điểm của Arkham sẽ giúp ích rất nhiều cho việc khai thác Alpha. Do có nhiều chuỗi được hỗ trợ, hệ thống ghi nhãn chi tiết và phạm vi thống kê rộng rãi, số liệu thống kê về tài sản và hành vi của từng thực thể sẽ toàn diện và chính xác hơn.

Hãy lấy Andrew Kang làm ví dụ để xem cách phân tích hành vi của từng thực thể và cách khám phá Alpha trong đó.

(Nguồn: Arkham)

Lấy Andrew Kang làm ví dụ, bạn chỉ cần nhập Andrew Kang vào thanh tìm kiếm và tab Thực thể của anh ấy sẽ bật lên. Sau khi click vào sẽ hiện ra 4 phần phân tích chính:

Đối với một nhà giao dịch chuỗi hàng đầu như Andrew Kang, việc quan sát các cổ phần nắm giữ của anh ấy là rất có giá trị tham khảo, hiện tại AK đã kiếm được hơn 1,7 triệu đô la Mỹ thông qua các giao dịch chuỗi. Hiện cổ phần lớn nhất của ông là RDNT, trị giá khoảng 840.000 USD.

(Nguồn: Arkham)

Thông qua chức năng Lưu trữ danh mục đầu tư, bạn có thể xem sự thay đổi về số lượng vị trí mã thông báo và giá trị tương ứng trong một khoảng thời gian xác định, để suy ra quá trình giao dịch.Ví dụ: AK đã bán dần một số RDNT trong tuần trước.

(Nguồn: Arkham)

Trong cột Đối tác hàng đầu, bạn có thể xem bảng xếp hạng các tương tác gần đây của thực thể, bao gồm số lượng tương tác và lượng tương tác. Có thể thấy chỉ trong vòng 1 tuần, AK đã tương tác với MUX Protocol 165 lần, và số tiền tương tác đạt 3,19 triệu đô la Mỹ.

Mọi người đều quen thuộc với AK kể từ khi anh ấy mở lệnh trên GMX, và rõ ràng là từ những tương tác gần đây của anh ấy, anh ấy có một tình yêu mới MUX.

MUX là đối thủ cạnh tranh của GMX, một sàn giao dịch phái sinh trực tuyến khác. Nền tảng cho phép các nhà giao dịch hàng đầu chuyển đổi phải có một cái gì đó độc đáo. Người dùng quan tâm đến giao dịch phái sinh trực tuyến có thể theo dõi hoạt động của AK để tìm hiểu về MUX.

Tương tác hàng ngày của AK rất cụ thể, đó là các giao dịch phái sinh và giao ngay khác nhau, đồng thời Odos cũng là một công cụ tổng hợp phù hợp hơn cho các nhà giao dịch chuyên nghiệp.

Đối tác hàng đầu Chức năng này được sử dụng để theo dõi các cao thủ thủ dâm chuyên nghiệp và nó cũng sẽ có tác dụng tốt, bằng cách quan sát các hợp đồng mà họ đang tương tác gần đây, bạn có thể tìm thấy một số cơ hội kiếm tiền một cách âm thầm.

(Nguồn: Arkham)

Đây chỉ là một thống kê, và hoạt động cụ thể có thể được xem trong cột Giao dịch. So với trình duyệt chuỗi khối, các giao dịch của tất cả các chuỗi được tổng hợp tại đây và không cần phải chuyển đổi giữa các trình duyệt, điều này rất thuận tiện.

(Nguồn: Arkham)

Liên kết Kanban ở trên:

https://platform.arkhamintelligence.com/explorer/entity/rewkang

Một chức năng khác rất hữu ích cho giao dịch là bảng điều khiển mã thông báo, nơi bạn có thể xem những người nắm giữ số lượng lớn hiện tại của mã thông báo được chỉ định.

Chức năng này cũng có thể được thực hiện thông qua các trình duyệt như Etherscan, nhưng chỉ địa chỉ ví sẽ được hiển thị mà không biết chủ sở hữu là ai. Arkham sử dụng hệ thống gắn thẻ thực thể mạnh mẽ của họ để tiết lộ trực tiếp thực thể nào đang nắm giữ mã thông báo.

Mỗi mã thông báo sẽ có một bảng giới hạn hiển thị phân bổ mã thông báo khi nó được phát hành, nhưng toàn bộ phân bổ mã thông báo cũng thay đổi theo thời gian và thay đổi này thường không rõ ràng. Bằng cách so sánh lượng nắm giữ mã thông báo hiện tại với bản đồ phân phối ban đầu thông qua bảng điều khiển mã thông báo của Arkham, bạn có thể biết nhóm nào là người đầu tư dài hạn và nhóm nào đang bí mật vận chuyển, thêm một lớp bảo hiểm bổ sung cho khoản đầu tư giá trị.

Ngoài các chức năng phân tích trên, Arkham còn có chức năng cảnh báo. Nếu bạn là một nhà giao dịch sao chép hoặc rất quan tâm đến vị trí của cá voi trên một mã thông báo nhất định, bạn có thể sử dụng chức năng Cảnh báo để đặt số lượng ngưỡng, đối tượng quan sát hoặc thậm chí là một tài khoản cụ thể và bạn có thể được thông báo trực tiếp qua email khi có sự thay đổi.

(Nguồn: Arkham)

03 Trao đổi thông tin

Các thương nhân, nhà đầu tư, nhà nghiên cứu, bên dự án, v.v. đều có nhu cầu ngày càng tăng về phân tích dữ liệu trên chuỗi, nhưng họ thiếu thời gian và chuyên môn để tiến hành phân tích chi tiết trên chuỗi;

Đồng thời, nhiều nhà nghiên cứu có khả năng phân tích dữ liệu trên chuỗi cũng mong muốn có một nền tảng có thể hiện thực hóa các kỹ năng của họ.Do đó, Arkham đã ra mắt The Arkham Intel Exchange, nền tảng giao dịch đầu tiên hỗ trợ nền kinh tế phần thưởng dựa trên trí thông minh trên chuỗi .Một người muốn mua và bán bất kỳ thị trường nào kết nối mọi người với thông tin địa chỉ ví được mã hóa.

Người mua có thể thu hút bất kỳ thông tin nào họ muốn biết bằng cách đăng tiền thưởng và những người săn tiền thưởng có thể đăng ký nhận tiền thưởng bằng cách gửi thông tin được yêu cầu và nhận phần thưởng.

Đồng thời, bất kỳ ai có thông tin có giá trị về ví hoặc chủ sở hữu của nó đều có thể cung cấp thông tin này cho những người dùng khác với giá mua lại hoặc thông qua đấu giá.

Điều này tạo ra một thị trường thanh khoản cho thông tin, cho phép những người điều tra trên chuỗi kiếm tiền từ công việc của họ ở quy mô lớn, thông tin để kiếm được.

(Nguồn: Arkham)

Trí thông minh có thể được giao dịch trên Intelligence Exchange không giới hạn ở các thẻ thực thể. Ví dụ: một nạn nhân của lỗ hổng bảo mật có thể tập hợp các nguồn lực để có được thông tin tình báo về những kẻ khai thác; một công ty thương mại có thể muốn mua hết thông tin tình báo trong ví của mình trước khi các đối thủ cạnh tranh phát hiện ra.

Ngoài ra, người dùng sẽ được thưởng khi gửi thông tin tình báo được sử dụng để huấn luyện Ultra, công cụ khử tên AI của Arkham.

Để ngăn chặn một lượng lớn thư rác, tất cả những người săn tiền thưởng cũng cần cam kết một khoản tiền nhỏ cho hợp đồng thông minh khi gửi thông tin tình báo.Nếu đơn đăng ký của họ không được chấp thuận, phần tiền này sẽ bị mất.

04 Định giá $ARKM

Để ngăn chặn một lượng lớn thư rác, tất cả những người săn tiền thưởng cũng cần cam kết một khoản tiền nhỏ cho hợp đồng thông minh khi gửi thông tin tình báo.Nếu đơn đăng ký của họ không được chấp thuận, phần tiền này sẽ bị mất.

04 Định giá $ARKM

Arkham đã huy động được hơn 10 triệu đô la trong hai vòng tài trợ vốn chủ sở hữu, chiếm 20% tổng nguồn cung cấp mã thông báo ARKM, với vòng mới nhất định giá mã thông báo ở mức khoảng 150 triệu đô la.

Các nhà đầu tư bao gồm Tim Draper, Bedrock Capital, Wintermute Trading, GSR Markets và những người đồng sáng lập Palantir và OpenAI.

Token $ARKM của Arkham đã công bố niêm yết trên Binance Launchpad vào ngày 10 tháng 7, tạo tiền lệ cho các nền tảng phân tích dữ liệu phát hành token.

Tổng số lượng mã thông báo là 1 tỷ và lưu thông ban đầu là 15%. Giá bán Binance Launchpad là 0,05 đô la và 50 triệu sẽ được phát hành, chiếm 5% tổng số.

Việc phân phối và phát hành mã thông báo cho $ARKM như sau:

(Nguồn: https://research.binance.com/cn/projects/arkham)

Arkham là dự án đầu tiên phát hành tiền xu trong nền tảng dữ liệu/công cụ dữ liệu trên chuỗi. Rất khó để tìm được mục tiêu phù hợp. Mục tiêu phù hợp hơn có thể là The Graph.

Tuy nhiên, do The Arkham Intel Exchange chưa ra mắt nên không có dữ liệu kinh doanh thực tế nào để so sánh với The Graph, vì vậy chỉ có thể đưa ra ước tính sơ bộ từ sản lượng lịch sử của Binance LaunchPad.

(Nguồn: https://twitter.com/NintendoDoomed/status/1658052950336614405?s=20)

Theo thống kê của @CapitalismLab, lấy trung bình của tất cả các dự án Launcpad trong 21 năm qua, mức tăng trong ngày đầu tiên là 12,6 lần, mức tăng lớn nhất trong lịch sử là 25,7 lần, tỷ lệ hoàn vốn của BNB trong ngày đầu tiên là 0,015 và tỷ lệ hoàn vốn tối đa của lịch sử tiêu chuẩn BNB là 0,031.

https://twitter.com/NintendoDoomed

https://twitter.com/NintendoDoomed

Đối với ba mã thông báo được khởi chạy kể từ HOOK, tất cả các chỉ báo đều ở mức trên trung bình. Mức tăng trung bình vào ngày đầu tiên là 24,4 lần, gấp 1,9 lần mức trung bình lịch sử và mức tăng lớn nhất trong lịch sử là 1,4 lần mức trung bình lịch sử. Tỷ lệ hoàn vốn trong ngày đầu tiên của tiêu chuẩn BNB là 1,5 lần và tỷ lệ hoàn vốn lớn nhất trong lịch sử BNB là 1,3 lần.

Dựa trên ba dữ liệu IEO mới nhất để ước tính giá niêm yết của $ARKM, chúng tôi có thể ước tính phạm vi giá của $ARKM như trong bảng bên dưới và phạm vi vào ngày đầu tiên là từ $0,77 ~ $1,32.

Đồng thời, nếu chúng tôi sử dụng Arkham để định giá chuẩn tại thời điểm cấp vốn, chúng tôi có thể thấy rằng có 150 triệu mã thông báo đang lưu hành tại thời điểm ra mắt. giá khoảng $ 1. Định giá dự kiến ​​​​của thị trường Chúng tôi đại khái đoán rằng giá trị sẽ không khác nhiều so với định giá tại thời điểm tài trợ, vì vậy chúng tôi có thể tạm thời đánh giá rằng giá cuối cùng của $ARKM trong ngắn hạn cũng không vượt quá $ 1 nhiều.

Và khi giá mã thông báo là 1 đô la, tổng giá trị thị trường của dự án đã đạt 1 tỷ đô la, gấp khoảng 7 lần giá trị vốn cổ phần.

(Vì dự án Binance Launchpad gần đây nhất, OpenCampus, có tổng vốn hóa thị trường ở mức giá mở và đóng gấp 7 lần định giá tài chính và vốn hóa thị trường lưu hành không khác nhiều so với định giá, vì vậy chúng tôi nghĩ rằng bội số như vậy là có thể. )

Cần lưu ý rằng với việc mở khóa mã thông báo tiếp theo (phần hệ sinh thái sẽ mở khóa 7% cho các ưu đãi khi trực tuyến), giá trị thị trường lưu thông sẽ trở nên cao hơn và giá của các mã thông báo tiếp theo có thể có rủi ro giảm giá nhất định. cơ chế giới hạn sẽ được kiểm tra trong vòng năm phút sau khi mở.

Trong giai đoạn này, giới hạn tăng giá trên được đặt ở mức gấp mười lần giá chào bán công khai (lấy $ARKM làm ví dụ, giới hạn tăng trên sẽ được đặt ở mức mười lần là 0,05 USD, tức là 0,5 USD). Cơ chế giới hạn giá sẽ được dỡ bỏ sau năm phút và giao dịch sẽ diễn ra bình thường theo điều kiện thị trường.

Việc áp dụng cơ chế này cũng có thể tác động nhất định đến sự biến động của $ARKM trong thời gian mở cửa, hạn chế những biến động lớn trong vòng 5 phút sau khi mở cửa.