Nền tảng tài chính phi tập trung (DeFi) Maverick Protocol đã tiết lộ sàn giao dịch phi tập trung (DEX) trên Ethereum, nhóm nhà phát triển của giao thức nói với CoinDesk hôm thứ Tư.

Giao thức này được cung cấp bởi một công cụ tạo thị trường tự động, dựa trên hợp đồng thông minh (AMM) bản địa mà nhóm Maverick đã xây dựng trong hơn một năm và cho phép các nhà đầu tư kiếm được nhiều doanh thu hơn trên UniSwap, một trong những DEX hàng đầu, Bob Baxley, Giám đốc công nghệ của Maverick, nói với Coindesk trong một cuộc phỏng vấn.

Sự bổ sung mới nhất của Maverick xuất hiện trong một không gian ngày càng cạnh tranh khi các nhà đầu tư tìm kiếm các địa điểm giao dịch phi tập trung sau sự sụp đổ ngoạn mục của FTX và lo ngại về sự ổn định của các sàn giao dịch tập trung.

Paul Veradittakit, đối tác quản lý tại công ty đầu tư tài sản kỹ thuật số Pantera Capital, nhà đầu tư vào Maverick, cho biết: “Một trong những thách thức lớn nhất mà tiền điện tử phải đối mặt trong việc nhận ra tiềm năng của nó với tư cách là tương lai của ngành tài chính là làm thế nào để tăng tính thanh khoản trên chuỗi”. “Maverick làm cho tính thanh khoản hoạt động hiệu quả hơn và mở ra cơ hội cho giai đoạn mở rộng và phát triển tiếp theo của DeFi.”

Maverick bắt đầu với sáu nhóm thanh khoản, các khối xây dựng cơ bản của DEX tương tự như các cặp giao dịch trên các sàn giao dịch tập trung, với quy mô kết hợp hơn 10 triệu đô la để giao dịch mã thông báo của giao thức đặt cược thanh khoản lớn nhất Lido Finance, nhà phát hành stablecoin phi tập trung Liquity và mạng dữ liệu nhận dạng web3 Galxe .

Hiệu quả sử dụng vốn cao hơn

Điểm mới lạ của Maverick là nhà tạo thị trường tự động năng động đằng sau giao thức, cho phép các nhà đầu tư thu được nhiều phí hơn và tối đa hóa doanh thu từ việc cung cấp thanh khoản bằng một công cụ phân phối thanh khoản có thể tùy chỉnh.

DEX được xây dựng xung quanh nhóm thanh khoản, nơi các nhà giao dịch có thể trao đổi tài sản trong khi các nhà đầu tư – còn được gọi là nhà cung cấp thanh khoản – kiếm phần thưởng từ phí giao dịch để cung cấp thanh khoản để tạo thị trường. Phân phối thanh khoản là phạm vi giá mà các nhà đầu tư triển khai vốn của họ cho cặp tài sản trong nhóm thanh khoản. Đương nhiên, các nhà đầu tư bị thu hút để triển khai vốn của họ trên các giao thức có phần thưởng cao hơn, ổn định hơn.

Thay vì phân phối thanh khoản tiêu chuẩn, các nhà cung cấp thanh khoản trên Maverick có thể tự động hóa phạm vi phân phối của riêng họ và đặt cược vào giá tương lai của tài sản trong nhóm thanh khoản.

Cùng với đó, vốn của các nhà đầu tư có thể hoạt động hiệu quả hơn bao gồm các biến động giá rộng hơn, với ít khoảng thời gian không hoạt động hơn khi vốn của họ không hoạt động do giá tài sản nằm ngoài phạm vi.

Công cụ tạo thị trường tự động năng động của Maverick cho phép các nhà đầu tư tận dụng vốn khi giá tài sản của nhóm đi chệch hướng. (Giao thức Maverick)

Baxley cho biết: “Nếu các nhà cung cấp thanh khoản (LP) trong các AMM hiện tại muốn giữ vốn của họ hoạt động nhiều nhất có thể, thì họ buộc phải điều chỉnh vị thế thanh khoản của mình hàng giờ, khiến họ tốn thời gian và tiền xăng. “Bằng cách cung cấp cho các LP tùy chọn để chọn xem và cách thức thanh khoản của họ di chuyển theo giá trong một nhóm nhất định – điều mà không AMM nào khác thực hiện được – Maverick cho phép thị trường hoạt động hiệu quả hơn, dẫn đến việc tạo ra phí nhất quán hơn.”

Trong một cuộc kiểm tra lại vào tháng trước, Maverick tuyên bố rằng chiến lược này đạt 1195% hiệu quả vốn trung bình mà không có bất kỳ khoảng thời gian không hoạt động nào, điều này có nghĩa là thu nhập tiềm năng cao hơn khoảng mười lần cho các nhà cung cấp thanh khoản so với UniSwap.

Nhóm thanh khoản cho stablecoin, các công cụ phái sinh đặt cược thanh khoản

Lúc đầu, các nhà giao dịch tiền điện tử có thể truy cập sáu nhóm thanh khoản trên Maverick với thanh khoản ban đầu – tổng giá trị bị khóa (TVL) – hơn 10 triệu đô la.

Maverick đã tích hợp giao thức đặt cược thanh khoản phổ biến Lido Finance, làm cho công cụ phái sinh ether được bao bọc của nó trở thành tài sản chính trong các nhóm.

Ngoài nhóm wstETH/ETH, Maverick cũng hợp tác với nhà phát hành stablecoin phi tập trung Liquity để cung cấp các nhóm giao dịch cho stablecoin LUSD của mình so với ETH và wstETH, đồng thời với Galxe cho nhóm wstETH/GAL.

Những nhà đầu tư gửi wstETH vào nhóm, cũng có thể kiếm được phần thưởng đặt cược phái sinh cũng như doanh thu thông thường bằng cách cung cấp tính thanh khoản.

Ngoài ra, giao thức lưu trữ nhóm stablecoin USDC/USDT và nhóm ETH/USDC.

Nhóm thanh khoản của Maverick cho phép giao dịch USDC, USDT và LUSD stablecoin, ETH, dẫn xuất ether thanh khoản của Lido và mã thông báo GAL của Galxe. (Giao thức Maverick)

cạnh tranh DEX

Trong một năm khó khăn đối với các nền tảng giao dịch tiền điện tử tập trung, nổi bật là sự sụp đổ ngoạn mục của FTX, khả năng phục hồi của các lựa chọn thay thế phi tập trung đã thúc đẩy sự quan tâm đến DEX. Tuy nhiên, giao diện kém thân thiện với người dùng và đôi khi hiệu quả dưới mức trung bình đã cản trở sự xuất hiện của chúng, chỉ thực hiện 5% khối lượng giao dịch hàng ngày của các sàn giao dịch tập trung.

Hiện tại, các sàn giao dịch phi tập trung bù đắp cho lĩnh vực lớn nhất trong DeFi, với tổng giá trị 18,8 tỷ đô la bị khóa trên các giao thức, theo dữ liệu từ DefiLlama. Các nền tảng hàng đầu là UniSwap và giao thức hoán đổi tập trung vào stablecoin Curve Finance.

Baxley cho biết: “Mục tiêu của chúng tôi là trở thành một trong năm sàn giao dịch phi tập trung hàng đầu theo khối lượng trong vòng sáu tháng tới.

Công ty phát triển giao thức đã huy động được 9 triệu đô la vốn đầu tư mạo hiểm từ những người ủng hộ bao gồm Circle Ventures, LedgerPrime và Jump Crypto, theo Crunchbase, với Pantera Capital là nhà đầu tư mới nhất vào năm ngoái, Maverick cho biết thêm.